PM: Mercado rebota tras alivio en Medio Oriente

Cierre de Mercados.

Este jueves, el S&P 500 experimentó un alza de +1.75%, llegando a los 7,394 puntos. Con este movimiento, el rendimiento del mes se ubica en -2.71%, mientras que el del año se ubica en +8.01%.

El mercado registró un cierre en terreno positivo, recuperándose de dos sesiones consecutivas a la baja, después de que Donald Trump señalara que Estados Unidos está cerca de alcanzar un acuerdo con Irán para poner fin al conflicto. La expectativa de avances diplomáticos impulsó una caída en el precio del petróleo, con el WTI ubicándose en torno a los 86 dólares por barril, reduciendo parte de las preocupaciones por inflación y favoreciendo una baja en las tasas de los bonos soberanos.

En paralelo, las emisoras de semiconductores repuntaron tras las caídas recientes, apoyando el avance del mercado. La atención también se mantuvo en SpaceX, que concretó la oferta pública inicial más grande de la historia al colocar 555.6 millones de acciones a 135 dólares por acción.

En este contexto, 8 de los 11 sectores del S&P 500 finalizaron la sesión en terreno positivo. Tecnología (+3.8%) registró el mayor avance, impulsada por Micron Technology, Nvidia y Broadcom. Materiales (+3.3%) siguió esta tendencia de la mano de Freeport-McMoRan, Newmont y Sherwin-Williams. Industriales (+3.3%) avanzó respaldado por Caterpillar, GE Aerospace y GE Vernova. Por otro lado, Energía (-2.0%) figuró como el sector más rezagado, presionado por la baja en el precio del petróleo ante el alivio en las tensiones en Medio Oriente. Consumo Básico (-0.2%) retrocedió afectado por Coca-Cola, Costco y Philip Morris International. Finalmente, Bienes Raíces (-0.1%) cerró con una caída marginal, con un comportamiento mixto entre sus emisoras.

El día de mañana, la atención del mercado se centrará en la primera cotización de SpaceX en la bolsa estadounidense, además de los avances en el conflicto en Medio Oriente.

Bolsa Local. El IPC terminó la sesión con un alza de +3.33%, colocándose en los 66,977 puntos. Con este movimiento, el rendimiento del año subió a +4.15%. Por emisora, 32 de las 35 que componen el índice terminaron en terreno positivo. Al alza, América Móvil, Cemex y Banorte lideraron los avances, mientras que Banco del Bajío, Regional y Vesta fueron las más rezagadas.

Peso Mexicano. El peso mexicano terminó cotizando en 17.23 pesos por dólar, lo que dejó la apreciación acumulada en el año en 4.15%. El par de divisas se sostuvo en un rango de 17.23 a 17.45 pesos por dólar.

Noticias Corporativas.

SpaceX. Concretó la mayor OPI de la historia al vender 555.6 millones de acciones a USD 135 cada una, recaudando cerca de 75 mmdd. A ese precio, la compañía alcanza un valor de mercado de 1.77 billones de dólares, o cerca de 1.8 billones de dólares incluyendo opciones y acciones restringidas. La demanda minorista superó los 100 mmdd, muy por encima del 20% de la oferta reservado para ese grupo, reforzando el peso de los inversionistas retail en la operación. SpaceX comenzará a cotizar el viernes en Nasdaq y Nasdaq Texas bajo el símbolo SPCX.

OpenAI. Evalúa fuertes recortes a los precios que cobra por el uso de sus modelos, según reportes, en un intento por ganar clientes empresariales frente a Anthropic. La reducción se aplicaría a los “tokens”, la unidad con la que las compañías de IA cobran por procesar solicitudes y respuestas, después de que varios clientes empezaran a cuestionar el alto gasto en estas herramientas.

ETN - Eaton Corp. Acordó fusionar su negocio de movilidad con Dana en una operación que valúa a la compañía combinada en cerca de 10 mmdd, incluyendo deuda. La transacción permitirá a Eaton enfocarse más en sus negocios eléctrico y aeroespacial, que se benefician de la demanda por centros de datos e inteligencia artificial, mientras recibirá alrededor de 1.1 mmdd en efectivo y sus accionistas conservarán poco más de la mitad de la nueva empresa.

ORCL - Oracle Corp. Cayó hasta -8.5% después de reportar un gasto en centros de datos mayor al esperado. Aunque sus ingresos del 4T fiscal crecieron 21% a 19.2 mmdd y su negocio de infraestructura en la nube avanzó 93% a 5.8 mmdd, los inversionistas se enfocaron en el costo de sostener la expansión de inteligencia artificial. Oracle espera invertir cerca de 70 mmdd en gasto de capital neto durante el año fiscal 2027 y planea levantar otros 40 mmdd entre deuda y capital, lo que elevó dudas sobre la rentabilidad futura de su negocio de infraestructura para clientes como OpenAI.

ADBE – Adobe. Las acciones caen cerca de -5% en operaciones posteriores al cierre, pese a que la compañía superó expectativas y elevó su guía anual, con atención en la salida del director financiero y en la monetización de sus herramientas de inteligencia artificial. En 2T26 fiscal, los ingresos crecieron +13% a/a a 6.62 mmdd, por arriba del consenso cercano a 6.45 mmdd, mientras que la utilidad ajustada por acción fue de USD 5.96, superior a los USD 5.81 esperados; la utilidad contable por acción fue de USD 4.25. Los ingresos por suscripción crecieron +14% a 6.39 mmdd, con avance de +16% en productos para consumidores y profesionales, y +13% en soluciones creativas y de marketing; además, los ingresos recurrentes anuales ligados a IA se triplicaron y superaron 500 mdd. Para 3T26, Adobe espera ingresos de 6.67-6.72 mmdd y utilidad ajustada por acción de USD 6.05-6.10; para todo 2026 elevó su guía de ingresos a 26.50-26.60 mmdd y de utilidad ajustada por acción a USD 24.35-24.45. La lectura operativa es positiva, aunque la reacción de mercado sigue cautelosa por transición financiera y dudas sobre cuánto puede acelerar la IA el crecimiento.

Cambios en Smart Picks. Alphabet (GOOGL) activó un mecanismo de salida al registrar un desempeño de -6.0% desde su fecha de compra. Con este movimiento, el portafolio tendrá exposición a 2 acciones en directo y 13 posiciones del S&P 500.